Calculadora de riesgo/beneficio con tasa de acierto de equilibrio

El riesgo/beneficio es la distancia a tu objetivo dividida entre la distancia a tu stop. Con 1:2 no ganas ni pierdes si aciertas una operación de cada tres, un 33,3%, antes de comisiones. Introduce arriba tu entrada, tu stop, tu objetivo y tu tasa de acierto: la calculadora suma las comisiones, calcula cuánto gana en R una operación promedio y muestra la racha de pérdidas que deberías esperar en una serie de operaciones.

Cómo se calculan el riesgo/beneficio y el punto de equilibrio

R es la pérdida en tu stop; el resultado de una operación en R es su dinero dividido entre esa pérdida. La calculadora supone que cada operación termina en el stop o en el objetivo.

R:B                            = |Objetivo − Entrada| ÷ |Entrada − Stop|
Tasa de acierto de equilibrio  = 1 ÷ (1 + R:B)

Con una comisión f en cada lado, en R:
  una pérdida cuesta           1 + f × (Entrada + Stop) ÷ |Entrada − Stop|
  una ganancia paga            R:B − f × (Entrada + Objetivo) ÷ |Entrada − Stop|
  equilibrio                   = pérdida ÷ (ganancia + pérdida)
Esperanza                      = Tasa de acierto × ganancia − (1 − Tasa de acierto) × pérdida

La esperanza matemática es lo que gana en R una operación promedio. Multiplícala por tu riesgo por operación para tenerla en porcentaje de la cuenta.

Tasa de acierto de equilibrio para los ratios habituales

Antes de comisiones, la tasa de acierto que necesitas baja rápido a medida que alejas el objetivo:

Un objetivo lejano no sale gratis: se alcanza menos a menudo. Tu tasa de acierto y tu R:B salen de las mismas operaciones, así que toma las dos de tu propio diario.

Ejemplo resuelto

La calculadora se abre con una entrada en 62.500, un stop en 61.250 y un objetivo en 65.000: 1.250 separan la entrada del stop y 2.500 la entrada del objetivo, así que el R:B es 1:2. La tasa de acierto es del 40%, la comisión del 0,05% en cada lado y el riesgo del 1% por operación.

1. Equilibrio antes de comisiones: 1 ÷ (1 + 2) = 33,3%.
2. Comisiones en R: una pérdida cuesta 1 + 0,0005 × 123.750 ÷ 1.250 = 1,0495R; una ganancia paga 2 − 0,0005 × 127.500 ÷ 1.250 = 1,949R.
3. Equilibrio con comisiones: 1,0495 ÷ (1,949 + 1,0495) = 35,0%.
4. Esperanza: 0,4 × 2 − 0,6 × 1 = +0,20R antes de comisiones; 0,4 × 1,949 − 0,6 × 1,0495 = +0,15R después de ellas. Con un 1% de riesgo, eso es +0,15% de la cuenta por operación y +15,0R en 100 operaciones.

Las comisiones se llevan una cuarta parte de esta ventaja: de +0,20R a +0,15R. Cuanto más cerca está el stop, mayor es esa parte, porque la misma comisión se divide entre una distancia menor.

Rachas de pérdidas: qué cuenta la calculadora

Incluso un setup rentable pierde varias veces seguidas. La calculadora obtiene la probabilidad exacta de al menos una racha de k pérdidas seguidas dentro de tu serie, suponiendo que las operaciones son independientes y que la tasa de acierto no cambia. Después muestra dos rachas: la más larga con una probabilidad de al menos una entre dos, y la más larga con una probabilidad de al menos una entre diez.

Con una tasa de acierto del 40% en 100 operaciones, una racha de 7 pérdidas llega con un 68,9% de probabilidad; una de 8, con un 49,0%; una de 11, con un 12,6%. Así que la calculadora muestra 7 y 11. Con un riesgo del 1% del saldo actual, 7 pérdidas seguidas se llevan el 6,8% de la cuenta y 11 se llevan el 10,5%: 1 − 0,99^k.

Las operaciones reales no son lanzamientos de moneda: las pérdidas se agrupan en las malas fases del mercado y después de un tilt. Toma estas rachas como el mínimo de lo que puede pasar, no como el máximo. Cuánto se lleva una racha con un riesgo del 0,5% al 10% está en la tabla de la guía de riesgo por operación.

Cuándo engaña el ratio planeado

• Salidas entre el stop y el objetivo. Una operación cerrada a mano, o con el stop movido a break even, no es ni una ganancia completa ni una pérdida completa. Entonces el dato honesto es el R de cada operación de tu diario, no el ratio planeado.
• Deslizamiento. Un stop puede ejecutarse más allá de su precio, así que una pérdida real puede superar 1R.
• Tamaño de la muestra. Una tasa de acierto sacada de 20 operaciones puede alejarse mucho de la real. Cuantas más operaciones, más cerca.
• Financiación y swap. Lo que cuesta mantener la posición queda fuera.

Para convertir el stop en un tamaño, usa la calculadora de tamaño de posición para futuros cripto o la calculadora de lotes para MetaTrader 5. Cuánto van las operaciones en tu contra antes de funcionar es el tema de la guía de MAE y MFE. La tasa de acierto, el R y la esperanza de tus propias operaciones salen de la plantilla de diario de trading, gratis para descargar.

Preguntas frecuentes

¿Qué es un buen ratio riesgo/beneficio?

No hay un número único: solo significa algo junto a tu tasa de acierto. Con 1:1 necesitas más del 50% de operaciones ganadoras; con 1:3, más del 25%, antes de comisiones.

¿Qué tasa de acierto necesito con 1:2?

Un 33,3% antes de comisiones. Con una comisión del 0,05% en cada lado y el stop del 2% del ejemplo, un 35,0%.

¿Qué racha de pérdidas debo esperar?

Con una tasa de acierto del 50% en 100 operaciones, 6 pérdidas seguidas tienen un 54,6% de probabilidad, y 8, un 17,0%. Con el 40%, 8 seguidas llegan con un 49,0%.

¿El ratio incluye las comisiones?

El ratio no; las líneas de equilibrio y de esperanza con comisiones, sí. Introduce 0 para dejar fuera las comisiones.

Fuentes

• Van Tharp Institute, «A Short Lesson on R and R-Multiples» (PDF): R es el riesgo inicial que define tu stop, cada resultado se cuenta en múltiplos de R y la esperanza es lo que ganas en promedio por cada dólar que arriesgas.
• Tabla de comisiones de futuros de Binance: cada ejecución paga nocional × tasa; una cuenta normal paga 0,05% como taker.
• Tabla de comisiones de Bybit: los perpetuos en VIP 0 cuestan a los takers 0,055%.